找回密码
 注册会员

QQ登录

只需一步,快速开始

查看: 227|回复: 0

[转载] 监管层“双扩”力挺 新三板盛宴开席

[复制链接]
发表于 2014-12-30 05:42:00 | 显示全部楼层 |阅读模式

马上注册,结交更多好友,享用更多功能,让你轻松玩转南昌530论坛

您需要 登录 才可以下载或查看,没有账号?注册会员

×
12月26日,证监会发布了《关于证券经营机构参与全国股转系统相关业务有关问题的通知》(下称“通知”)。《通知》规定,券商可以试点开展全国股转系统挂牌股票借贷业务,对冲做市业务持仓风险。
                        12月26日,证监会发布了《关于证券经营机构参与全国股转系统相关业务有关问题的通知》(下称“通知”)。
该文件一出,一些新三板的业内人士便向记者表示,这是继2013年12月13日国务院发布《关于全国中小企业股份转让系统有关问题的决定》后,对新三板未来数年发展产生重大影响的文件。
北京地区一位大型券商新三板部门的人士告诉记者,“文件有三方面重点,第一是券商推荐、做市‘去牌照化’;第二是引入众多机构投资者投资新三板;第三是细化券商在新三板的业务链条。”
实际上,第一条与此前监管层的态度相吻合,11月28日证监会新闻发言人表示,证监会正就证券投资咨询公司与证券公司、基金管理公司、期货公司等机构的交叉持牌问题进行研究。而《通知》便可以看作是证券经营机构去牌照化在新三板上的试点。
“去牌照化”
《通知》明确提出了两个“扩大”。
第一是扩大推荐队伍。支持基金管理公司子公司、期货公司子公司、证券投资咨询机构等其他机构经证监会备案后,在全国股转系统开展推荐业务。
第二是扩大做市队伍。支持基金管理公司子公司、期货公司子公司、证券投资咨询机构、私募基金管理机构等机构经证监会备案后,在全国股转系统开展做市业务。
除了备案以外,证监会还要求开展做市业务的机构实缴注册资本应不低于1亿元,财务状况稳健,且具有与开展做市业务相适应的人员、制度和信息系统。
此次开放尺度较大的是放开挂牌推荐业务的牌照。记者此前从券商处获悉,股转系统曾打算清理一些辅导企业挂牌的第三方机构。
前述北京地区的券商人士表示:“之前新三板市场里有很多非券商的机构也从事挂牌推荐业务,但这之前都是私下进行的,这一次给了这些机构转正的机会。”
但该人士表示,尽管放开了牌照,但并不意味着没有门槛。
股转系统一位人士也告诉记者,非券商机构参与做市业务和挂牌推荐业务可能要涉及到相关的业务资格,这就涉及到证监会管理下的牌照管理工作的衔接和配套。
而对于放开牌照对券商的冲击,国信证券场外市场部总经理鲁先德表示,证监会鼓励非券商机构参与挂牌、做市业务是想扩展业务,鼓励新三板发展。“对现有券商业务不会产生冲击,市场够大,参与者增加反而是一件好事。”
太平洋证券副总裁程晓明也认为,“证监会鼓励非券商机构参与挂牌、做市业务,我认为是为了督促券商加大做市力度,非券商机构参与进来短期会给券商带来一定压力,但未来挂牌、做市业务主力仍是券商。未来我们也会相应增加业务力度,扩大业务范围。”
加码券商业务
值得注意的是,《通知》一方面放开了新三板业务的牌照,另一方面也在加码券商新三板业务。
《通知》规定,券商可以试点开展全国股转系统挂牌股票借贷业务,对冲做市业务持仓风险。将允许证券公司可以试点开展全国股转系统挂牌股票的质押式回购等创新业务,为中小微企业提供融资支持。
除此之外,证监会明确将执业情况纳入证券公司分类评价。券商因违法违规行为受到行政处罚、行政监管措施以及自律监管措施的在分类评价时将予以相应扣分。
<p>一位国泰君安的券商人士告诉记者,这也是券商新三板的业务首次划入评价体系,间接提升了新三板业务在券商业务中的分量。




上一篇:监管层为非理性杠杆交易 降温意图明显
下一篇:外媒:全球富豪身价今年新增920亿美元 马云独增251亿
您需要登录后才可以回帖 登录 | 注册会员

本版积分规则

如需要(删违规/投诉/建议/赞助等)请联系

本论坛所有来帖仅代表网友个人观点,不代表青山湖畔|南昌论坛立场。
网警提示:网络刷单是违法 切莫轻信有返利,网上交友套路多 卖惨要钱需当心,电子红包莫轻点 个人信息勿填写,仿冒客服来行骗 官方核实最重要,招工诈骗有套路 预交费用需谨慎,低价充值莫轻信 莫因游戏陷套路,连接WIFI要规范 确认安全再连接,抢购车票有章法 确认订单再付款,白条赊购慎使用 提升额度莫轻信,网购预付有风险 正规渠道很重要 如网民接到96110电话,请立即接听。

手机版|南昌530论坛

GMT+8, 2024-11-22 06:37

Powered by Discuz! X3.5

Cpoyright © 2001-2024 Discuz! Team

快速回复 返回顶部 返回列表